Xiaomi ชนะคดี !! ศาลสหรัฐยกเลิกคำสั่ง Trump แบน Xiaomi

ในสมัยรัฐบาล Trump ได้มีการประกาศแบนห้ามคนและบริษัทสหรัฐลงทุนใน Xiaomi ซึ่งในปลายทางจะมีโอกาสถูก Delist ออกจากดัชนีตัวหลักทั่วโลก ส่งผลให้ก่อนหน้านี้หุ้น Xiaomi ร่วงตลอดทางลงมาแตะหลัก 20 HKD

รู้จัก On Semiconductor ผู้ได้ประโยชน์จากกระแส Autonomous Car และ EV เต็มๆ

หากใครที่กำลังตื่นเต้นกับกระแส Autonomous Car และ EV แต่ไม่อยากไปลงทุนในบริษัทผู้ผลิตยานยนต์ตรงๆ เพราะไม่รู้ใครจะชนะ ON Semiconductor เป็นอีก 1 ตัวเลือกที่ หลายกองทุน ให้ความสนใจในขณะนี้ หากใครเคยเห็นหุ้นตัวนี้ผ่านๆจะร้อง ยี้ เพราะนอกจากราคาหุ้นจะเศร้าแล้ว งบการเงินก็เศร้าด้วย จนมาช่วงหลังที่หุ้นขึ้นและตกเป็นเป้าหมาย M&A และตลาดคาดว่าจะ turnaround ได้ จากข้อมูลตาม Earning Transcript จะพบผู้บริหารโม้ไว้ว่า เดิมรถยนต์ 1 คัน ใช้ Semiconductor จาก ON เพียง $10 ในอนาคตที่ fully autonomous car (Level 5) มาถึง อาจจะต้องซื้อจาก ON ถึง $1000 ซึ่งนั่นหมายถึงเพิ่มขึ้นถึง 100 เท่า ฟังดูเวอร์วัง แบบนี้เชื่อดีไหม? ผมก็ไม่เชื่อครับ และคุณก็ไม่ต้องรีบเชื่อ เรามาดูกันตามจริงดีกว่า... Continue Reading →

สัญญาน Reopening economy ในสหรัฐเริ่มชัดขึ้นเรื่อยๆ

จากข้อมูลล่าสุดผู้โดยสารสายการบินในสหรัฐขึ้นมาแตะ 1 ล้านคนต่อวัน สูงสุดตั้งแต่ช่วงโควิดระบาดมาถ้าไม่รวมเทศกาลพิเศษวันขอบคุณพระเจ้าและคริสมาสต์ พอข่าวนี้ออกมาก็ทำให้หุ้นสายการบินวิ่งกันยกแผง American Airlines Group (+4.99%), Southwest Airlines (+6.38%), Delta Air Lines (+3.59%), United Airlines (+7.01%) รวมไปถึงสายการบินเล็กๆ อย่าง Hawaiian Holdings (+4.89%), SkyWest (+5.40%) แม้เดาได้ไม่ยากว่ามีแนวโน้มที่คนจะกลับมาบินมากกว่านี้อีก แต่จากตัวเลขผู้โดยสาร 1 ล้านคนต่อวันก็ยังห่างจากสถานการณ์ปกติอยู่อีกประมาณ 50% เลย (จะมองเป็น upside เหลืออีกเยอะได้เช่นกัน).ล่าสุด CDC หน่วยงานควบคุมโรคสหรัฐได้เปลี่ยนข้อบังคับยอมให้คนที่ได้รับวัคซีนแล้วสามารถพบเจอกันได้โดยไม่ต้องใส่หน้ากาก (แต่ที่สาธารณะยังต้องใส่) รวมถึงไม่จำเป็นต้องกักตัวสำหรับการเดินทางต่างเมืองอีกต่อไป ตัวเลขการแจกวัคซีนให้คนสหรัฐต่อวันยังเพิ่มสูงขึ้นเรื่อยๆ แบบนี้เราคงได้เห็น Reopening economy ที่เยอะขึ้นอีก BottomLiner

Sector Rotation จริงหรือหลอก?

หุ้นกลุ่มวัฏจักรและกลุ่มที่ได้รับผลกระทบจากโควิดราคาหุ้นกำลังขึ้นบันไดเลื่อน กลับกันหุ้นเทคโนโลยีติดลบหนักลงลิฟท์แบบยกกลุ่ม (ไหนบอกอนาคตจะ Disrupt ครองโลกทั้งหมด !) Nasdaq เป็นหนึ่งในดัชนีที่แย่ที่สุดในบรรดาดัชนีหลักทั้งหมดโดย Megacaps อย่าง FAANG ติดลบยกแผง ขณะที่ S&P500 ปรับตัวลดลงเล็กน้อยจากการมีน้ำหนักบางส่วนจากหุ้นเทคโนโลยี แต่ก็ได้ผลดีมาค้ำไว้จากหุ้นกลุ่มพลังงาน, กลุ่มการเงิน, กลุ่มอุตสาหกรรม หุ้นกลุ่ม Cruise , Airline และธุรกิจที่ได้รับผลกระทบจากโควิดก่อนหน้านี้เป็นกลุ่มที่ได้ประโยชน์และมีการปรับตัวขึ้นดีที่สุดในช่วงที่ผ่านมา ซึ่งก็ตรงกับการคาดการณ์ของเราว่าไม่เกินเดือนกรกฎาคมคนสหรัฐก็จะได้วัคซีนทั้งหมดแล้ว ทั้งนี้แม้ดูเหมือนหุ้นกลุ่มเทคโนโลยีจะเสียประโยชน์ แต่ก็ไม่ใช้ทุกตัว อยู่ที่คุณจะหาเจอหรือไม่ 🧐🧐 โปรดใช้ความระมัดระวังในการลงทุนกันด้วยนะครับ จะช้อนซื้อหุ้นเทคโนโลยีก็ช้อนให้เป็นระบบ หรือจะเปลี่ยนกลุ่มลงทุนก็พิจารณาให้ดีว่าจะไปไหนต่อ Sector Rotation จริงหรือหลอกขอให้บอกกัน อย่าทิ้งฉันไว้คนเดียวที่ดอยอันหนาวเหน็บก็พอ… BottomLiner โฆษณาส่งท้าย หุ้นกลุ่ม semiconductor ที่ดูจะได้ประโยชน์จาก Reopening economy เป็นคอร์สที่เรากำลังเปิดสอนอยู่เลย (รายละเอียดเพิ่มเติม https://bottomliner.co/expert-online-ai-semiconductors/)

คนเรานั้นลืมง่าย เมื่อหุ้นใดถูกลากขึ้นไปสูงๆสัก 1000% พอย่อลงมา 30% ก็มักจะคิดว่ามันลงเยอะแล้ว / โดย BottomLiner

คนเรานั้นลืมง่าย เมื่อหุ้นใดถูกลากขึ้นไปสูงๆสัก 1000% พอย่อลงมา 30% ก็มักจะคิดว่ามันลงเยอะแล้ว / โดย BottomLiner ผมพยายามหา template การเคลื่อนไหวของตลาดหุ้น และนี่คือส่วนหนึ่งจากที่สังเกตได้มาหลาย cycle ย่อยแล้ว กับอีก 1 cycle ใหญ่ รวมถึงศึกษาอดีตย้อนหลังไป ค้นพบว่าจะสมัยที่เรียกว่าหุ้นได้ south sea bubble ดูจะเหมาะเป็นจุดเริ่มต้น จนถึงปัจจุบันมันก็เดิมๆ คือ มันเป็นผลพวงของ พฤติกรรมมนุษย์ และวัฏจักรเศรษฐกิจ หากเราศึกษาในอดีตและพฤติกรรมมนุษย์ เราจะพอสรุปได้ว่า หุ้นหลายตัววิ่งขึ้นมาเยอะๆแบบ งงๆ และเด้งไปเด้งมา 6 เดือน ถึง 1 ปี ก่อนขึ้นต่อถ้าหุ้นนั้นดี หรือก่อนปิดฉากไปกับตลาดขาลง… มนุษย์นั้น ขี้ลืม โลภ และการลงทุนหุ้นเป็นเรื่องของการค้นพบ และเรียนรู้สิ่งใหม่ๆ มนุษย์อย่างเราๆ เริ่มต้นลงทุนใหม่ๆ ก็ค่อยๆ รู้จัก สิ่งใหม่ๆ ไปเรื่อยๆ มีแต่เรื่องว้าวๆ นั่นก็ดี... Continue Reading →

ห้ามจีนซื้อแล้วยังไง? Ambarella ผู้นำตลาด Vision Computing เผยรายได้โตดีกว่าตลาดคาด สบายบรื๋อ

ตัวอย่างบทความพิเศษสำหรับ Supporter ห้ามจีนซื้อแล้วยังไง? Ambarella ผู้นำตลาด Vision Computing เผยรายได้โตดีกว่าตลาดคาด สบายบรื๋อ นี่คือตัวอย่าง หากใครรู้จักบริษัทผู้ผลิต Drone DJI บริษัทขายกล้องวงจรปิด HikVision, Dahua จากประเทศจีน รู้หรือไม่ว่าบริษัทเหล่านี้ใช้ AI chip จาก Ambarella ด้วยนะ และนักลงทุนหลายคนยังเป็นกังวลว่า ก่อน Trump จากไปได้เขียนใบสั่งไว้ว่า ห้ามบริษัทสหรัฐฯ ค้าขายกับบริษัทเหล่านี้ด้วย จึงไม่แปลกอะไรที่หลายคนกังวลว่ายอดจะตกหรือไม่ และนาทีนี้คือหุ้นได้กลับมารับคนที่ค้างดอย ตั้งแต่สมัย GoPro แต่ AMBA ได้พิสูจน์ให้เห็นผ่านงบไตรมาสที่ผ่านมาว่าอนาคตยังสดใส ========= หากใครไม่รู้จัก Ambarella ท้ายบทความเราจะแนบ link ไว้ให้ จะได้ไปทำความรู้จักบริษัทกันต่อ ========= รายได้ CY 4Q20 (เพื่อความเข้าใจง่าย เราจะเขียน Calandar Year CY เพราะ รอบบัญชีจบสิ้นเดือนมกราคม 2021... Continue Reading →

จับเทรนด์ลงทุนรถยนต์ไฟฟ้ากับชิ้นส่วนสำคัญ Lithium Battery (ตอนที่ 2)

ปัจจุบันมี Reseach หลายฉบับออกมาวิเคราะห์ว่าตลาดรถ EV จะเติบโตมหาศาลต่อจากนี้ ซึ่งเราก็คาดการณ์ได้ว่าความต้องการแบตเตอรี่ลิเทียม (ตัวเก็บพลังงานรถยนต์) จะสูงมากแบบไม่เคยมีมาก่อน แล้วใครคือบริษัทผู้ผลิตแบตเตอรี่ลิเทียมที่น่าจับตามอง ? ก่อนอื่นสิ่งที่เราต้องทราบ คือ ปัญหาหลักที่ผู้ผลิตรถ EV อย่าง Tesla เจอไม่ใช่ปัญหาที่ตัวบริษัทขยายโรงงานประกอบไม่ได้ หรือขายรถไม่ออก แต่เป็นปัญหาที่เกิดจากบริษัทไม่สามารถจัดหาและผลิตแบตเตอรี่ในจำนวนที่มากพอเพื่อมาขยายกำลังการผลิต ตัวอย่างเช่น รถกระบะ Cybertruck หรือ รถบรรทุก Semi ซึ่งเป็นรถที่ต้องการปริมาณแบตเตอรี่บรรจุค่อนข้างสูงมาก เป็นเหตุผลทำให้บริษัทผู้ผลิตแบตเตอรี่ลิเทียมในยุคนี้จึงเนื้อหอมและน่าสนใจเป็นพิเศษ ดังนั้นถ้าผู้ผลิตรถ EV แบรนด์ใดที่สามารถจัดหาแบตเตอรี่ลิเทียมมาได้เพียงพอต่อความต้องการในการใช้ ก็มีโอกาสก้าวขึ้นมาเป็นยักษ์ใหญ่ในวงการรถ EV ทันที ผู้ผลิตแบตเตอรี่ลิเทียมรายใหญ่ทั่วโลก จะมีตัวหลักจริงๆ แค่ 3 บริษัท คือ LG Energy Solutions ที่เพิ่งแยกตัวออกมาจากบริษัทแม่ LG Chem (KRX: 051910) เพื่อทำตัวเองเป็น pure-play battery maker และจะ IPO ในปีนี้ Panasonic... Continue Reading →

ขาใหญ่แห่เทขายหุ้น Alibaba ในไตรมาส 4 ปีที่แล้ว

Alibaba หลังมีเรื่องกับรัฐบาลจีน เนื่องจากพยายามเลี่ยงกฎเอาบริษัทลูก Ant Group เข้า IPO ทั้งที่การดำเนินธุรกิจปล่อยกู้ขัดกฎการเงินประเทศจีน สุดท้ายแล้วเจอรัฐบาลเชือด สั่งหยุด IPO ก่อนเข้าตลาดแค่เพียงวันเดียว ลามไปถึงมีกระแสข่าวว่า Jack Ma ถูกจับตัวด้วย เรื่องดังกล่าวกระทบหุ้น Alibaba เต็มๆ จึงถูกกองทุนขนาดใหญ่ทั่วโลกเทขายอย่างหนักในไตรมาส 4 รวมมูลล่าถึง 8.9 หมื่นล้านดอลลาร์ ลากหุ้น Alibaba ตกจากจุดสูงสุดในเดือนตุลาคมปีที่แล้วถึง -30% และจนถึงปัจจุบันราคาหุ้นก็ไม่ได้ฟื้นตัวชัดเจน มาดูรายชื่อกองทุนที่เทขายหนักๆกัน Point72 ของ Steve Cohen เทขายทั้งหมด Moore Capital เทขายกว่า 99% ของจำนวนที่เคยถือ Third Point เทขาย 45% ของจำนวนหุ้นที่เคยถือ นับเป็นจำนวนเงินการเทขายจากกองทุนชื่อดัง Hillhouse Capital Advisors เทขายกว่า 1.2 พันล้านดอลลาร์ กองทุนสำรองประเทศ Canada เทขายกว่า... Continue Reading →

สรุปทิศทาง TSMC ในปี 2021 หุ้นใหญ่ราคา YTD บวก สวนทางหุ้นเทคอื่น

ตัวอย่างโพสต์พิเศษสำหรับ Supporterช่วงนี้ตลาดหุ้นทั่วโลกปั่นป่วน หุ้น Tech ที่เป็นพระเอกเมื่อปีที่แล้วหลายตัวเริ่มแสดงอาการไม่ดีแต่ TSMC เป็น 1 ในหุ้นใหญ่ที่ราคาหุ้นตั้งแต่ต้นปียังยืนบวกได้ วันนี้เราเลยอยากพามาทบทวนสิ่งที่ผู้บริหาร TSMC พูดในการประกาศงบเมื่อวันที่ 14 มกราคม ถึงทิศทางบริษัทในปีนี้ Capex ปีนี้คาดที่ประมาณ 25-28 billion USD (อดีตเฉลี่ยอยู่แค่ประมาณ 10 billion เท่านั้น) โดยกว่า 80% จะใช้ในเทคโนโลยีล้ำๆของชิปรุ่น 3,5,7 nanometerปรับเป้าการเติบโตระยะยาวจาก 5-10 % ต่อปีเป็น 10-15% ส่วนนึงคงเป็นเพราะ Intel จะหันมาจ้างบริษัทด้วยชิปกลุ่มรถยนต์ผลิตไม่ทันมากๆ โดยเฉพาะเทคโลยี low-end ดังนั้นเป็นโอกาสของคู่แข่งรายอื่นที่มีเทคโนโลยีตามหลัง (เป็นโอกาสของ UMC, SMIC, Hua Hong)คาดปีนี้รายได้เติบโตในช่วง 10-20% ขณะที่อุตสาหกรรม logic semiconductor จะโตประมาณ 10%3 nanometer ยังคงใช้ FINFET ต่อไป (Samsung... Continue Reading →

Up ↑