อัพเดตกองทุน TMBCOF
จากรูปจะเห็นว่าหุ้นในพอร์ท ณ สิ้นเดือนเมษายน (ข้อมูลล่าสุด) ต่างจากเดือนกุมภาพันธ์ 2565 เพียงเล็กน้อย ส่วนใหญ่ยังคงเป็นหุ้นตัวเดิม โดยสัดส่วนหรือ % มีการเปลี่ยนแปลงตามราคาขึ้น/ลงของหุ้นตัวนั้นๆ จึงทำให้ลำดับหุ้นใน Top 10 Holding มีการเปลี่ยนแปลง และจะมีเพียงหุ้นบริษัทประกันอย่าง AIA Group ที่คนส่วนใหญ่รู้จักกันเป็นอย่างดี เข้ามาแทนที่ Meituan
.
นอกจากนี้ หุ้น Tencent และ Alibaba ปรับตัวลงแรงกว่าหุ้นอื่นในพอร์ต แต่ทั้ง 2 ตัวนี้ก็ยังอยู่ใน Top 10 Holding อาจจะคาดเดาได้ว่าผู้จัดการกองทุนทยอยเก็บหุ้นเพิ่มในช่วงที่ผ่านมา
.
กองทุน TMBCOF ลงทุนในกองทุนรวมต่างประเทศ UBS (Lux) Equity Fund – China Opportunity เป็นกองทุนหลัก (Master Fund) เน้นลงทุนในหุ้นขนาดใหญ่ของจีน ผสมทั้งหุ้น Value และ Growth เป็นอีกหนึ่งกองทุนหุ้นจีนที่เป็น High Conviction คือ ให้น้ำหนักการลงทุนในหุ้นที่มีความมั่นใจสูง
.
เมื่อย้อนไปดูพอร์ตของกองทุน TMBCOF มีลักษณะเป็น Sideway down และแนวโน้มยังดูเป็นขาลง แต่ในช่วงไม่กี่สัปดาห์ที่ผ่านมาเริ่มมีสัญญาณปรับตัวขึ้น สาเหตุหลักมาจากจีนผ่อนคลายมาตรการล็อกดาวน์เมืองปักกิ่งและเซี่ยงไฮ้หลังคุมเข้มป้องกันโควิด รวมถึงรัฐบาลเริ่มส่งสัญญาณสนับสนุนกระตุ้นเศรษฐกิจมากขึ้น
.
ไฮไลท์หุ้นในพอร์ท
.
Tencent
Tencent เผยผลประกอบการไตรมาสที่ 1/2022 (ม.ค. – มี.ค.) มีกำไร 2.37 หมื่นล้านดอลลาร์ ลดลง 51% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีที่แล้ว ปัจจัยที่ทำให้กำไรลดลงมาจากรายได้ธุรกิจโฆษณาที่ลดลง 18% ขณะที่ธุรกิจฟินเทคและคลาวด์ เป็นธุรกิจที่ทำรายได้มากที่สุดในไตรมาสนี้ โดยทำรายได้ 4.28 หมื่นล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้นเพียง 10% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีที่แล้ว
.
Kweichow Moutai
Moutai สุรากลั่นประจำชาติของจีน ขยายธุรกิจผลิตสุรา สู่การทดลองเปิด “ร้านไอศกรีม Moutai” แห่งแรกที่ล็อบบี้ของโรงแรม Moutai International ในเมืองจุนยี่ มณฑลกุ้ยโจว ซึ่งเป็นมณฑลที่ตั้งสำนักงานใหญ่ของ Kweichow Moutai และเปิดร้านอย่างเป็นทางการเมื่อวันที่ 29 พ.ค. โดยไอศกรีมที่จำหน่ายมีส่วนผสมคือ สุรา Moutai ที่มีระดับดีกรี 53% และนม ตั้งขายราคา 39 หยวนต่อถ้วย นับเป็นการต่อยอดที่น่าสนใจและทำให้เข้าถึงผู้บริโภคในวงกว้างมากขึ้น สามารถดึงดูดคนรุ่นใหม่ให้กับมาสนใจ
.
NetEase
NetEase Games เปิดสตูดิโอเกมแห่งแรกในสหรัฐอเมริกาในชื่อ Jackalope Games โดยตั้งอยู่ ณ เมืองออสติน รัฐเท็กซัส พร้อมนโยบายออฟฟิศเสมือนจริงเตรียมจ้างนักพัฒนาให้ทำงานระยะไกลได้จากทั่วโลก เป้าหมายของสตูดิโอใหม่แห่งนี้คือการสร้างเกมลงทั้ง PC และคอนโซล โดยโครงการแรกจะได้รับทุนสนับสนุนเต็มที่จาก NetEase แต่ก็มีอิสระในการดำเนินงาน รวมถึงจัดจำหน่ายด้วยตนเองทั้งหมด
.
Alibaba
Alibaba เผยรายได้ไตรมาสเดือน มี.ค. อยู่ที่ 30,300 ล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 9% จากปีที่แล้ว มากกว่าที่นักวิเคราะห์คาด แต่ยังคงขาดทุนสุทธิอยู่ที่ 2,800 ล้านดอลลาร์ ส่งผลให้ราคาหุ้น Alibaba พุ่งแรงกว่า 14% นอกจากนี้ จำนวนลูกค้าที่ใช้งานเป็นประจำในจีนเพิ่มขึ้นเป็น 1 พันล้านคน และในต่างประเทศเพิ่มเป็น 305 ล้านคนแล้ว
.
จีนกำลังทำสิ่งที่ถูกต้อง
หลังเปิดเมืองรอบนี้จีนประกาศอัดงบกระตุ้นใหญ่พอสมควร ที่น่าสนใจมี เพิ่มเงินกู้ให้รัฐบาลท้องถิ่นและเอกชนเพื่อเอาไปลงทุน, ลดภาษีการซื้อรถยนต์และให้เงินสนับสนุนกรณีซื้อรถไฟฟ้า, แจกเงินไปใช้ในการท่องเที่ยว, ประกาศลงทุน mega project เพิ่ม
นโยบายเหล่านี้ล้วนเป็นประโยชน์ต่อหุ้นในพอร์ท TMBCOF และเป็นสัญญานว่ารัฐบาลจีนจะดูแลเอกชนดีกว่าเดิมหลังจากทุบหุ้นมาปีกว่า
.
บทความนี้เป็นตัวอย่างหนึ่งในบริการ Exclusive อยากรู้สมัคร Exclusive ได้อะไรบ้าง>> https://www.facebook.com/bottomlinerglobal/posts/pfbid0vURcSrLfFHBKz4zRwiKvRGS1LZNMVhf7PB48UJFZ64wXM8HFp9fJvNZcSR87wikol
.
BottomLiner